Consensus洞察：2023，Web3“脱虚向实”元年

原文来源：欧科云链研究院

原文作者：毕良寰

Web3作为新兴科技，其发展路径在近几年尤为艰难，充斥着“丑闻”的 2022 年，以 Luna/UST 的崩溃为起点开启了漫长的低谷期，加密监管大棒夹击连带宏观经济不断加息的流动性缩紧，奠定了今年的主题—— 防御。这将要求行业更加认真地对待风险和监管，也要更开放，主动走向现实世界寻找机会，对于Web3来说，也是一个被推到主流社会前台的关键时期。

然而，“防御”并不等于保守。它更多是意味着跳出虚拟世界的梦幻，走向现实，寻找落地的应用，用超级应用筑起自己的护城河，而不是活在自我编织的自由浪漫的美梦。今年 4 月底，在美国西部各大科技公司纷纷迁至的城市 Ausin 举办了 Consensus 2023 大会（共识大会），在这个被誉为全球最大的区块链和加密 货币 行业盛会上，起源于比特币的加密世界已经与各类话题碰撞、产生回响。本文就 Permissioned DeFi （有许可去中心化 金融 ）、元宇宙游戏、创作者经济和Web3硬件四大赛道机会归纳为以下三个主题进行深入解析：

走，去上链！

链上资产和链上数据已经不是加密社区的原生产物。更多的传统金融机构正在积极寻求资产上链，以求更高的效率或应对金融科技带来的竞争与风险。 基于区块链 技术 的例如去中心化和匿名性等特点，金融机构首先要解决一个问题 —— 合规，因此 Permissioned DeFi（有许可去中心化金融）领域将会成为传统金融机构踏往Web3的第一站。

与去中心化金融不同的是，参与有许可去中心化金融的参与者是具名的，有许可去中心化金融需要参与者获得授权之后才可以参与 DeFi 应用协议，也就意味着参与者必须获得白名单。通过白名单程序，参与者需要进行 KYC（认识你的客户）和 KYB（认识你的业务）背景检查，以验证其身份。 在有许可去中心化金融中，KYC 和 KYB 用于快速识别个人和企业，KYB 适用于流动性提供者和清算人员，而 KYC 适用于借方和交易者。 这些步骤的目的是为了让公司机构能够参与 DeFi，并确保参与者已经通过背景检查。这是为了提供一个 安全 和规范的 DeFi 生态系统，参与者需要遵守 AML（反洗钱）规定。企业机构可以进入有许可去中心化金融协议，并确保参与者在获得授权后完全符合规定。

通过去中心化技术，有许可去中心化金融提高了金融交易的效率和便捷性，成为当前金融领域的一次革命。例如美国 投资 银行巨头 JP Morgan 自己开发的区块链平台 Quorum，被用于专门为传统金融机构提供服务，以帮助他们进行交易和资产管理。除此之外，JP Morgan 还继续在Web3领域进行企业战略扩张，旗下区块链公司 Onyx 于去年年底推出四款产品，其中 Coin Systems 可在许可分布式账本上实现多银行、多币种资产的即时转移和清算。再例如 Ava Labs 开发的 Avalanche ，推出了 Evergreen 子网，为金融机构提供定制化工具和区块链工具，以满足其特定的金融服务需求。其测试网 Spruce 于今年 4 月推出，最初的一批机构合作伙伴包括 T. Rowe Price Associates, WisdomTree, Wellington Management 和 Cumberland。

还有一些 DeFi 项目已经实现了有许可去中心化金融，如 DeFi 借贷巨头之一 Aave 推出许可平台 Arc 最初有 30 家传统金融机构被列入该平台的白名单。这些项目为金融机构提供了更安全、更合规和更高效的交易和资产管理工具。

下图 ARC 的业务流程

来源：ARC，网络

根据《哈佛商业评论》发布的《挑战与变革：传统金融机构拥抱金融科技挑战》调查报告，传统金融机构的竞争优势主要在于品牌知名度、顾客信任和熟悉监管环境等方面。然而，随着有许可去中心化金融的出现，可以迅速获得顾客信任且能满足监管环境的要求，传统金融机构的优势将瞬间消失。因此，传统金融机构也在不断探索有许可去中心化金融的应用潜力。 随着监管机构对加密货币和 DeFi 态度逐渐趋向积极，有许可去中心化金融将有更多机会得到监管机构的认可和支持，或许成为逆境下的唯一出路。

来源：《哈佛商业评论》

元宇宙游戏： NFT 的野望与大制作

在共识大会期间，我们还看到了如同信徒一般追随 Yuga Labs 的社区成员，当 Yuga Labs 团队窜梭在不同的场次的时候，一群穿着 BAYC 周边的人就会追随到台前，不错过任何一场。作为 NFT 生态系统中最具影响力和最成功的公司之一，Yuga Labs 最近一轮融资可计算出其估值高达 40 亿美元，并且例如 Google Ventures 等传统互联网大厂也对其进行了投资。

从做纯粹的 NFT 头像生意到进军元宇宙游戏，Yuga Labs 稳坐 NFT 赛道的寡头地位，并且不断通过收购其他 NFT 版权巩固其帝国版图。回顾他们的第一个旗舰 NFT 项目 Bored Ape Yacht Club （BAYC）至今仍保持着全球最赚钱的 NFT 项目的记录，总交易额为 28.8 亿美元。元宇宙平台 Other Side 是 Yuga Labs 的转型第一步，基于2D的策略游戏 Legends of the Mara 以及与 NFT 有互动的 Dookey Dash 均获得了不错的收益。并聘请了动视暴雪总裁 Daniel Alegre 为元宇宙 Other Side 赋能。Daniel 在其任职期间参与过魔兽世界、暗黑破坏神、Candy Crush 及 Overwatch 等知名游戏的开发。

来源：Cryptotimes.io

在不到两年的时间里，Yuga Labs 步步为营，从 NFT 头像起步，构建了一个以 NFT 为主要内容的元宇宙世界。 开放且自由流动。当内部元素流通且相互依存构成一个经济系统时，就是 NFT 展开其野望的第一步。

不仅元宇宙游戏是众多 NFT 项目的下一城，DeFi 演变出的 Web3 游戏 ，到增强了叙事的 X 2 E，再到 AAA 游戏和元宇宙，很多大制作 AAA 级游戏也在Web3游戏中寻找新的增长点。 根据 Report Linker 的报告，全球元宇宙游戏市场预计将在 2027 年达到 4478 亿美元，从 2020 年到 2027 年的年复合增长率（CAGR）为 15.3% 。尽管这个市场受美国加息等影响并不呈现为牛市，其每天的活跃用户也已平均在 70 万人左右。

来源：Footprint analytics

Web3可以被看作尤其是 AAA 级游戏的一种解药。被称为 AAA 级游戏就意味着其顶尖水平，自然也意味着其成本高昂。火爆全球的《原神》游戏，其公司米哈游在早期宣布开发成本就已经达到了 1 亿美金。 水涨船高，甚至是“指数级增长”的成本，最直接的后果就是不可持续发展。 此外，为了在千亿市场中分一杯羹，游戏公司也会不断投入更高的预算到游戏行业的各种热点中。从手游时代初期的《Candy Crush》，到吃鸡玩法的《PUBG》《堡垒之夜》，每个公司都试图抓住最新的热点，但缺乏创新可能会导致市场最终只剩下 3-4 个游戏或游戏类型。 这种趋势将会导致游戏的多样性不复存在，市场将成为孤岛般存在的几个游戏或游戏类型的领地。因此引入开放、强调社区共创和社区激励的Web3，也是 AAA 级游戏的苦口良药。

通过将游戏内容和经济系统与区块链技术相结合，Web3游戏可以提供更多的游戏玩法和更高的社交互动性；还可通过 NFT 和加密货币等机制为玩家提供更多的经济激励、可以加速游戏系统内的经济系统建立——玩家可以在游戏中收集和创建独特的资产，并在游戏外部出售或交换这些资产，实现真正的资产转移，从而增加游戏的价值和生命周期，从而增加游戏的可持续性和长期发展性。而玩家也乐在其中，毕竟谁不愿意用一个有着精美画面、精心制作、还有更多互动性，游戏中的虚拟资产又得到确权的游戏来消磨时间呢？

闯进真实社会的Web3

不仅是Web3，各行各业也在进行自我革新，升级迭代。 从与用户最近的好莱坞等电影娱乐行业开始，Web3正在大步闯进我们的真实社会，这与原来传统机构对Web3进行投资又或者在原生生态开启一轮创新不同。Web3开始变成看得见摸得着的影像、物品走入我们的生活中。

在这场Web3盛会中，好莱坞 3.0 在大会中正式提起。在大会之前，已经有一些“蛛丝马迹”。United Talent Agency（UTA）最近与全球领先的另类投资公司 Investcorp 合作增加对Web3初创公司的投资。英国短片《爱尔兰式告别》在奥斯卡获奖，该短片背后的公司是一家通过众筹模式制作电影的 Film 3 公司，他们在影片上映前发行了 NFT 并投身Web3领域。一切线索都链接到了这个结论——好莱坞 3.0 已经启动。

目前从好莱坞走向Web3的案例有从皮克斯和迪斯尼走出来的 AMGI 工作室正在制作一个名为《My Pet Hooligan》（我的宠物流氓）的 NFT 项目。不过对于Web3来说，走入真实社会还有很长一段时间要走。从华纳兄弟走出来的 Toonstar，经历了很长时间的一段摸索，于本次共识大会进行了《Space Junk》的全球首映。这部由 Theta 区块链驱动的系列剧被认为是业界首创。好莱坞 3.0 正在努力打破好莱坞电影和动画行业的近百年历史束缚，不断进行自我迭代，积极拥抱Web3。

来源：网络

不仅看得见，还要摸得到， Solana 和 Neo 率先拿出了他们的案例，将Web3变成切实的物品。Solana Mobile（Solana 手机）Saga 是 Solana 针对移动增长的最大赌注，旨在改善用户对Web3的体验。该手机拥有一个Web3 dapp 商店和集成的“Solana Pay”，以促进基于二维码的链上支付。Neo 的 OneBand NFI 是一个物理的、可穿戴的戒指，与 NFT 加密绑定。它的工作原理类似于硬件 钱包 ，只是私钥只为设备本身所知。这些案例展示了Web3的具体应用，将区块链技术融入手机和戒指等物品，为用户提供更加便捷和安全的Web3使用体验。

来源：COZ，Solana，网络

“只有弥合加密市场与现实世界间的裂痕，提升虚拟资产的实用价值，最终服务于香港经济社会发展，Web3才能在香港真正落地生根。欧科云链研究院 Jason 在此前受邀曾参加Web3香港峰会如是说。

如今的Web3已不再是小众的，也不再是割裂的、完美的“避险资产”，而是受到宏观因素的影响越来越大。它也不再是一味闷头苦干基础建设或者原生生态创新的 FOMO 现象，而是正被严肃、谨慎、认真地对待。

无论是此前热闹非凡的香港，还是略带潮气混杂着 BBQ 香气的 Austin，从金融领域打破加密世界与现实世界的物理隔阂的 RWA （Real World Assets）赛道和有许可去中心化金融的协议、基础建设和工具到开启双向路的元宇宙都预示着Web3已经来到了现实世界。就如同爱尔兰式告别一般，我们还未来得及好好告别过去，就已经迎接着下一个有着无限可能的Web3超级应用的未来。